СПЕЦИФИКА  ИСПОЛЬЗОВАНИЯ  ГОСУДАРСТВОМ  БАНКОВСКИХ  МЕХАНИЗМОВ  ФИНАНСИРОВАНИЯ

Мифтахов  Айдар  Ильдарович

аспирант  кафедры  экономической  методологии  и  истории

Казанского  Федерального  Университета, 
РФ,  г.Казань

E-mail:  aidarmiftakhov@yandex.ru

THE  SPECIFICS  OF  USING  BANK  FINANCING  MECHANISMS  BY  GOVERNMENT

Aydar  Miftakhov

graduate  student  of  economic  methodology  and  history

of  the  Kazan  Federal  University,  

Russia,  Kazan

АННОТАЦИЯ

Автор  статьи  охарактеризовал  особенности  процесса  финансирования  проектов  государственными  банковскими  институтами.  В  результате  даны  рекомендации  по  использованию  инструмента  электронных  торговых  площадок  при  осуществлении  закупок  по  проекту.  Автор  приходит  к  выводу,  что  необходимо  снизить  уровень  зарегулированности  процесса  закупок  по  Федеральному  закону  №  44  с  учетом  макроэкономической  нестабильности. 

ABSTRACT

The  author  described  the  features  of  the  process  of  funding  projects  of  public  banking  institutions.  As  a  result,  recommendations  for  the  use  of  tools  of  electronic  marketplaces  for  the  procurement  project.  The  author  concludes  that  it  is  necessary  to  reduce  the  level  of  over-regulation  of  the  procurement  process  of  the  Federal  Law  №  44  with  the  macroeconomic  instability.

Ключевые  слова:  банковская  система;  банки;  государственное  регулирование;  государственные  закупки.

Keywords:  banking  system;  banks;  government  regulation;  state  procurements.

Государственное  регулирование  банковской  системы  в  РФ  имеет  разные  формы  и  реализуется  через  ряд  механизмов,  среди  которых  —  участие  государства  в  управлении  отдельно  взятыми  банками  (государственные  банки)  и  банковскими  институтами  развития  (ГК  «Внешэкономбанк»).  Данный  механизм  призван  обеспечить  стратегические  отрасли  и  проекты  капиталом,  прежде  всего  в  ситуациях,  когда  в  силу  долгосрочной  окупаемости,  высокой  капиталоемкости  и  других  причин  они  не  могут  быть  профинансированы  коммерческими  банками.  Из  таблицы  1  видно,  насколько  сильно  различается  политика  кредитования  института  развития,  крупнейших  частных  и  государственных  банков  в  области  предоставления  «длинных  денег».

Таблица  1.

Доля  кредитов  сроком  более  3  лет  в  структуре  корпоративного  кредитного  портфеля  некоторых  крупнейших  кредитных  организаций  РФ  [1]  [3]

Деятельность  банковских  институтов  развития  направлена  на  финансирование  таких  проектов,  которые  решают  масштабные  задачи  по  социально-экономическому  развитию  региона  и  страны  в  целом.  Более  того,  если  частные  организации  в  основном  привлекают  негосударственное  финансирование,  и  их  убытки  от  неуспешной  реализации  проекта  носят  коммерческий  характер,  то  в  случае  с  государственными  банками  и  государственными  институтами  развития  убытки  от  проектов,  в  которые  вложены  (как  правило)  средства  по  линии  государственного  фондирования  (кредит  ЦБ  РФ,  средства  ФНБ  и  т.  д.)  создают  для  государства  общественно-репутационные  и  политические  риски.  Проверкой  эффективности  расходования  государственных  средств  занимаются  соответствующие  органы  и  учреждения,  но  уже  после  инвестирования.  Поэтому  очевидно,  что  очень  важным  моментом  является  контроль  за  эффективным  расходованием  выделенных  средств  на  инвестиционной  фазе  проекта. 

На  наш  взгляд,  одним  из  основных  инструментов,  который  позволил  бы  усилить  контроль  государственных  банковских  организаций  за  расходованием  средств,  является  использование  электронных  тендерных  площадок  для  определения  поставщика.  На  примере  официального  сайта  РФ  в  сети  Интернет  для  размещения  информации  о  размещении  заказов  на  поставки  товаров,  выполнение  работ,  оказание  услуг  (www.zakupki.gov.ru)  можно  выделить  следующие  положительные  моменты  для  банка-кредитора:

a)  Проведение  закупок  через  площадку  позволит  банку  отслеживать  процесс  от  формирования  тендерной  документации  до  заключения  договора  заемщиком  с  компанией-победителем.  На  этапе  рассмотрения  заявок  банк  сможет  оценить  квалификацию  компаний-участников  тендеров.

b)  Обязательство  по  публикации  всех  документов,  связанных  с  заключением  договора,  в  строго  определенные  сроки  не  позволит  заемщику  оформлять  дополнительные  соглашения,  акты  выполненных  работ  и  др.  документы  «задним  числом».  В  целом,  это  повысит  дисциплину  заемщика  и  прозрачность  осуществляемых  им  операций  для  банка-кредитора.

c)   Использование  электронных  площадок  увеличивает  конкуренцию:  в  случаях,  когда  компания  определяет  поставщиков  внутренними  закрытыми  тендерами,  банк  не  может  быть  уверен,  что  цена  договора  будет  не  завышена.  При  этом  в  случае  проведения  закупок  технологически  сложных  позиций  банки,  как  правило,  в  принципе  не  могут  адекватно  оценить  «справедливость  цены». 

Проекты,  реализующиеся  на  принципах  частно-государственного  партнерства  через  федеральные  целевые  программы  и  с  привлечением  кредитных  ресурсов  Внешэкономбанка  осуществляют  закупки  через  площадку  www.zakupki.gov.ru  в  соответствии  с  ФЗ  №  44  от  05.04.2013  «О  контрактной  системе  в  сфере  закупок  товаров,  работ,  услуг  для  обеспечения  государственных  и  муниципальных  нужд».  Однако  специфика  закона  вкупе  со  значительным  ослаблением  рубля  создало  для  проектов  серьезные  проблемы:

1.  Цена  государственного  контракта  является  твердой  [2]  и  не  может  быть  изменена  вследствие  резких  изменений  макроэкономических  параметров  (инфляция,  валютные  курсы).  С  одной  стороны,  это  коммерческий  риск  поставщика/подрядчика,  но  в  любом  случае  сложно  представить,  что  компания  выполнит  заказ  с  убытком  30  %  и  более.  Принуждение  к  выполнению  контракта  через  суд  также  не  отразится  положительным  образом  на  сроках  реализации  проекта.

2.  Заемщик  как  заказчик  при  строительстве  нередко  использует  разделение  поставок  товарно-материальных  ценностей  (ТМЦ)  для  контролируемого  заказа  ответственных  материалов  (трубы,  детали  трубопроводов,  некоторые  виды  опор  трубопроводов,  арматура  и  т.  д.),  от  качества  изготовления  которых  зависит  безопасность  технологического  процесса.  Таким  образом,  после  закупки  данных  материалов  на  кредитные  деньги  заемщик  реализует  их  подрядчику.  При  принятии  от  подрядчика  форм  первичной  отчетности  для  оплаты  составляется  акт  взаимозачета.  Проблема  в  том,  что  в  соответствии  с  законом  начальная  максимальная  цена  строительного  контракта  (НМЦК)  определяется  сметным  методом,  а  НМЦК  по  ТМЦ  —  методом  сопоставимых  рыночных  цен,  т.  е.  информация  о  цене  берется  не  из  сметы,  а  из  рыночных  источников  —  технико-коммерческие  предложения  поставщиков,  прайс-листы  в  Интернете  и  т.  д.  Временной  лаг  между  проектированием  и  строительством  может  составить  от  одного  до  нескольких  лет,  так  что  такая  «реальная»  рыночная  цена  строительных  материалов  будет  выше  сметной  (особенно  с  учетом  ослабления  рубля  в  2014  г.).  Однако  заемщик-заказчик  будет  должен  реализовывать  материалы  подрядчику  по  сметной  цене,  т.  к.  в  противном  случае  будет  нарушена  твердая  цена  строительного  контракта,  определенная  сметным  методом.  Аналогичные  проблемы  будут  возникать  и  у  подрядчика  в  части  его  закупок  материалов  —  заказчик  не  будет  принимать  формы  первичной  отчетности,  в  которых  цена  материалов  будет  выше  государственных  расценок  из  сметы.

Единственный  вариант  решения  данной  проблемы  —  внесение  законодательных  изменений  в  нормативные  акты,  регулирующие  сферу  размещения  государственного  заказа,  которые  бы  позволили  при  предоставлении  подрядчиком  по  государственному  контракту  документального  обоснования  (накладные,  договоры  с  поставщиками  материалов  и  пр.)  невозможности  исполнения  государственного  контракта  по  цене,  определенной  на  основе  ранее  разработанной  проектной  документации,  заключать  дополнительные  соглашения  на  увеличение  цены.  Иначе  даже  при  наличии  у  заемщика  денежных  резервов  (например,  при  согласии  банка  выделить  дополнительные  средства),  заемщик  не  сможет  их  использовать.  Решение  проблемы  должно  также  учитывать  также  по  контрактам  на  оборудование,  т.  к.  резкий  рост  курса  валют  после  заключения  контракта  на  поставку  оборудования  иностранного  производства  создает  существенную  вероятность  неисполнения  рублевого  контракта.

При  решении  данных  проблем  механизм  закупок  станет  более  гибким  и  удобным,  и  его  можно  будет  экстраполировать  на  реализацию  проектов,  не  связанных  с  государственным  финансированием.

Список  литературы:

1. Годовые  отчеты  //  Внешэкономбанк  [Электронный  ресурс]  —  Режим  доступа.  —  URL:  http://www.veb.ru/ifi/rep/annual/  (дата  обращения:  03.07.2015).
2. Закон  Российской  Федерации  «О  контрактной  системе  в  сфере  закупок  товаров,  работ,  услуг  для  обеспечения  государственных  и  муниципальных  нужд»  от  05.04.2013  №  44  //  Собрание  законодательства  Российской  Федерации.  2013  г.  №  14.  Ст.  1652  с  изм.  и  допол.  в  ред.  от  06.04.2015.
3. Рейтинги  банков  //  ИА  «Банки.ру»  [Электронный  ресурс]  —  Режим  доступа.  —  URL:  http://www.banki.ru/banks/ratings/  (дата  обращения:  01.07.2015).