СТРАТЕГИИ ИНВЕСТИЦИОННО-СТРОИТЕЛЬНЫХ КОМПАНИЙ НА РЫНКЕ НЕДВИЖИМОСТИ

STRATEGIES OF INVESTMENT AND CONSTRUCTION COMPANIES IN THE REAL ESTATE MARKET

Nikita Pronin

Student, Department of Economics, Management, Sociology and Pedagogy, Novosibirsk State University of Architecture and Civil Engineering (Sibstrin),

Russia, Novosibirsk

Kseniya Yadricheva

Student, Department of Economics, Management, Sociology and Pedagogy, Novosibirsk State University of Architecture and Civil Engineering (Sibstrin),

Russia, Novosibirsk

АННОТАЦИЯ

В данной статье рассматривается определение основных стратегий инвестиционно-строительных компаний.

ABSTRACT

This article defines the main strategies of investment and construction companies.

Ключевые слова: инвестиционно-строительная компания; стратегия; недвижимость.

Keywords: investment and construction company; strategy; real estate.

Стратегия – это способ организации деятельности, направленный на достижение важнейших целей субъекта управления. Она учитывает изменения во внутренней и внешней среде с поправкой на ограниченность ресурсов и представляет собой основу, базис для любой активности компании: инвестиционной, операционной, маркетинговой и т. д. [1]

Инвестиционно-строительная компания – это компания, которая занимается выполнением задач заказчика-застройщика, финансированием строительных проектов за счет собственных и привлеченных ресурсов, анализом рынка недвижимости и проведением исследований для выявления наиболее привлекательных объектов, а также расчетом и финансированием проектов.

Основными стратегиями инвестиционно-строительных компаний являются: инвестиционная стратегия, стратегия специализации и стратегия диверсификации, стратегия управления портфелем недвижимости, стратегия корпоративного управления. [4]

Рассмотрим суть каждой стратегии, ее основные элементы, используемый алгоритм принятия решений.

Инвестиционная стратегия управления недвижимостью может быть описана как комбинация основных элементов системы инвестиций, которая соответствует определенным целям развития. Основные элементы системы инвестирования в недвижимость включают:

• Субъекты инвестирования - юридические и физические лица, которые вкладывают средства в создание, использование, модернизацию, ремонт, обмен, продажу или ликвидацию объектов недвижимости.
• Объекты инвестирования - все виды недвижимости.
• Виды инвестирования - характеристика целевой составляющей инвестиций, которая включает два основных направления: инвестиции в производственные процессы и финансовые инвестиции.
• Источники инвестирования - ресурсы, формируемые из различных источников, включая собственные средства хозяйствующего субъекта, привлеченные ресурсы и заемные средства.
• Формы инвестирования - различные способы вложения средств, включая прямые инвестиции, портфельные инвестиции, венчурные инвестиции. [2]

Стратегия специализации включает в себя:

• Фокусировку на определенной нише или сегменте рынка;
• Концентрацию усилий и ресурсов на ключевых компетенциях и сильных сторонах компании;
• Оптимизацию процессов и повышение эффективности для удовлетворения потребностей узкого круга клиентов;
• Возможность глубокого понимания потребностей клиентов и предоставления уникальных продуктов или услуг;
• Риск снижения конкурентоспособности при изменении рыночных условий или появлении новых игроков;
• Постоянный мониторинг и адаптация к изменениям на рынке.

Стратегия диверсификации состоит из:

• Распределения рисков и возможностей между различными отраслями или рынками;
• Снижения зависимости от одной отрасли или рынка;
• Использования сильных сторон и компетенций компании для создания новых продуктов или услуг в других отраслях;
• Увеличения прибыли и рыночной стоимости компании за счет расширения ассортимента и клиентской базы;
• Увеличения сложности управления и контроля над различными направлениями бизнеса;
• Возможного снижения эффективности и появления конфликтов интересов между различными направлениями бизнеса.

Стратегия специализации инвестиционно-строительной компании на рынке жилья может включать в себя фокусировку на определенном типе жилья (например, квартиры в центре города или загородные дома), на определенном классе покупателей (например, молодые семьи или пенсионеры) или на определенном географическом регионе. Это поможет компании лучше понять потребности своих клиентов и предложить им наиболее подходящие варианты жилья.

С другой стороны, стратегия диверсификации может включать в себя расширение ассортимента предлагаемого жилья, например, добавление новых типов недвижимости (апартаменты, таунхаусы, виллы) или новых классов жилья (эконом-класс, бизнес-класс, элитное жилье). Это поможет компании увеличить свою долю на рынке и снизить риски, связанные с зависимостью от одного типа жилья или одного региона.

Стратегия управления портфелем недвижимости включает в себя несколько аспектов:

• Анализ рынка: необходимо постоянно следить за изменениями на рынке недвижимости, изучать спрос и предложение, а также анализировать конкурентов.
• Оценка рисков: необходимо оценить возможные риски, связанные с инвестициями в недвижимость, такие как изменение законодательства, экономические кризисы и т.д.
• Выбор объектов для инвестирования: необходимо выбирать объекты, которые имеют потенциал для роста стоимости и могут быть выгодно проданы в будущем.
• Управление активами: после покупки недвижимости необходимо управлять ею, чтобы максимизировать прибыль и снизить возможные риски.
• Мониторинг и контроль: необходимо регулярно проверять состояние объектов недвижимости и контролировать выполнение всех работ по их обслуживанию и ремонту.

Стратегия управления портфелем недвижимости инвестиционно-строительной компании на рынке жилья включает в себя определение оптимального соотношения между различными типами недвижимости, классами жилья и географическими регионами. Это позволяет компании сбалансировать свои риски и использовать возможности рынка наиболее эффективно.

Например, компания может решить сосредоточиться на строительстве квартир эконом-класса в новых районах города, так как этот сегмент рынка имеет большой потенциал роста и низкую конкуренцию. Однако, чтобы снизить риски, компания также может инвестировать в строительство нескольких элитных домов в центре города, которые будут продаваться по более высоким ценам. [3]

Кроме того, компания должна постоянно анализировать рынок и изменения в предпочтениях покупателей, чтобы корректировать свою стратегию управления портфелем недвижимости. Например, если спрос на загородные дома начинает расти, компания может рассмотреть возможность инвестирования в этот сегмент рынка. [3]

Стратегия корпоративного управления инвестиционно-строительной компании должна быть направлена на обеспечение эффективного управления компанией, защиту интересов акционеров и укрепление доверия стейкхолдеров.

Это может включать в себя следующие элементы:

• Создание прозрачной и эффективной системы управления компанией, включая четкое разделение функций совета директоров и исполнительного органа, а также создание комитетов по аудиту, вознаграждениям и назначениям.
• Обеспечение равного отношения ко всем акционерам, включая миноритарных акционеров, и обеспечение их права на участие в принятии решений.
• Разработка и внедрение системы внутреннего контроля, которая бы обеспечивала соблюдение законодательства, нормативных актов.
• Поддержание высокого уровня прозрачности и раскрытия информации, включая публикацию финансовой отчетности и информации о структуре собственности.
• Установление эффективных взаимоотношений с заинтересованными сторонами, включая работников, потребителей, поставщиков, местные сообщества и государство, с целью укрепления репутации компании и снижения рисков. [3]

Таким образом, в статье были рассмотрены основные стратегии инвестиционно-строительных компаний и сделаны выводы по основным стратегическим направлениям их деятельности.

Список литературы:

1. Ястребов С.А. «Формирование стратегии развития девелопментской предпринимательской структуры в условиях экономического спада»: Автореферат диссертации на соискание научной степени. – Санкт-Петербург, 2010.
2. Инвестиции и инвестиционная деятельность организаций: учебное пособие / Т.К. Руткаускас [и др.]; под общ. ред. д-ра экон. наук, проф. Т.К. Руткаускас — Екатеринбург: Изд-во Урал. ун-та, 2019.— 316 с.
3. Учинина, Т. В. Формирование конкурентной стратегии девелоперской компании при строительстве объектов многоэтажной жилой недвижимости / Т. В. Учинина, Т. В. Молокова // Жилищные стратегии. – 2019. – Т. 6, № 2. – С. 175-198. – DOI 10.18334/zhs.6.2.40687. – EDN BGKQBQ.
4. Артамонова Ю.С., Левина И.З., Белянская Н.М. Стратегии развития девелоперских компаний // Современные научные исследования и инновации. 2015. № 3. Ч. 4 [Электронный ресурс]. URL: https://web.snauka.ru/issues/2015/03/50896 (дата обращения: 07.04.2023).