АНАЛИЗ  ЛИКВИДНОСТИ  И  ПЛАТЕЖЕСПОСОБНОСТИ  БАЛАНСА  ПРЕДПРИЯТИЯ

Алексеева  Александра  Игоревна

студент  4  курса  экономического  отделения  ГБОУ  СПО  МО  Московского  областного  государственного  автомобильно-дорожного  колледжа  г.  Бронницы

Молчанова  Анна  Михайловна

научный  руководитель,  преподаватель  информационных  технологий  ГБОУ  СПО  МО  Московского  областного  государственного  автомобильно-дорожного  колледжа  г.  Бронницы

E-mail:  tarzanbaks@mail.ru

Шаронова  Галина  Владимировна

научный  руководитель,  преподаватель  анализа  финансово-хозяйственной  деятельности  предприятия  ГБОУ  СПО  МО  Московского  областного  государственного  автомобильно-дорожного  колледжа  г.  Бронницы

Анализ  ликвидности  баланса  и  платежеспособности  предприятия  имеет  огромное  значение,  т.к.  его  данные  используются  для  разработки  финансовой  политики  предприятия.  Актуальность  данной  темы  состоит  в  том,  что  для  успешной  работы  любого  предприятия  в  современных  условиях  очень  важна  способность  предприятия  своевременно  производить  платежи,  финансировать  свою  деятельность  на  расширенной  основе  и  поддерживать  свою  платежеспособность,  а  для  этого  необходимо  заблаговременно  давать  оценку  финансового  состояния.  Цель  моей  работы:  проанализировать  ликвидность  и  платежеспособность  баланса  предприятия  с  использованием  возможностей  информационных  технологий.  Поэтому  необходимо  решить  задачи:  1)  проанализировать  бухгалтерский  баланс  предприятия  и  исследовать  платежеспособность;  2)  автоматизировать  заполнение  таблиц,  построение  графиков  и  расчетов  показателей  с  помощью  программы  Exсel.  Объектом  исследования  является  предприятие  ОАО  «СК  «Мост».  Основные  виды  деятельности  данного  предприятия:  строительство,  реконструкция  и  капитальный  ремонт  мостовых  сооружений  посредством  выполнения  строительно-монтажных  работ.  Работы  по  строительству,  реконструкции  и  капитальному  ремонту  мостовых  сооружений  осуществляются  как  собственными  силами,  так  и  силами  сторонних  организаций  (субподрядчиков).  Помимо  основной  деятельности  ОАО  «СК  «Мост»  осуществляет  иные  виды  деятельности,  а  именно:  реализация  материалов;  реализация  основных  средств;  оказание  прочих  услуг. 

Описание  технологии  использования  программного  модуля.  Выполняя  поставленные  задачи,  я  разработала  программный  модуль  в  среде  электронной  таблицы  Excel.  Программный  модуль  содержит:  меню  управления;  бланк  печатной  формы  баланса;  выписки  по  балансу  актива  и  пассива;  таблицы;  диаграммы,  построенные  по  результатам  расчета  таблиц.

Меню  управления  состоит  из  кнопок,  которые  позволяют  переходить  к  балансу.  Баланс  представлен  в  разных  вариантах,  а  также  есть  список  таблиц,  которые  были  рассчитаны  в  ходе  проделанной  мной  работы,  а  для  перехода  к  ним  я  создала  кнопки,  расположенные  под  списком.  Все  они  сделаны  с  помощью  гиперссылок.

Рисунок  1.Меню  управления

Рисунок  2.  Актив  баланса

Исходные  данные  для  анализа  представлены  в  бухгалтерской  отчетности  по  форме  1  Бухгалтерский  баланс.  Форма  Бухгалтерского  баланса  создана  в  разных  вариантах  представления  данных.  Ликвидностью  является  возможность  субъекта  хозяйствования  обратить  активы  в  наличность  и  погасить  свои  платежные  обязательства,  а  точнее  это  степень  покрытия  долговых  обязательств  предприятия  его  активами,  срок  превращения  которых  в  денежную  наличность  соответствует  сроку  погашения  платежных  обязательств.

Рисунок  3. Окно  гиперссылки

Рисунок  4.  Анализ  структуры  актива  баланса

Позволяет  провести  анализ  структуры  актива  баланса  в  разрезе  разделов.  На  основании  этой  таблицы  были  созданы  графики. 

Переход  на  графики  осуществляется  с  помощью  макроса: 

Рисунок  5.  Окно  макроса

Рисунок  6.  Внеоборотные  активы

Рисунок  7.  Оборотные  активы

Рисунок  8.  Анализ  структуры  актива  баланса

Рисунок  9.  Анализ  структуры  пассива  баланса

Рисунок  10.  Анализ  структуры  пассива  баланса

В  данной  таблице  (рисунок  9)  рассчитаны  коэффициенты,  которые  отражают  рыночную  устойчивость  предприятия.  Коэффициент  финансовой  автономии  —  характеристика  устойчивости  финансового  состояния  предприятия,  характеризующая  степень  его  финансовой  независимости.  Коэффициент  автономии  —  это  отношение  собственного  капитала  к  общей  сумме  капитала.  В  2011  г.  составил  26,6  %.  Коэффициент  финансовой  зависимости  характеризует  зависимость  фирмы  от  заемных  средств,  рассчитывается  как  отношение  заемного  капитала  с  общей  суммой  капитала.  В  2011  г.  он  составил  73,4  %.  Коэффициент  финансового  риска  —  отношение  заемного  капитала  с  собственным  капиталом.  Составляет  275,3  %.  В  таблице  видно,  что  предприятие  сильно  зависит  от  внешних  инвесторов.  Причиной  явился  рост  кредиторской  задолженности  по  расчетам  с  заказчиками  по  договорам  строительного  подряда.  Предприятие  в  2011  г.  резко  увеличило  объемы  работ,  и  были  заключены  договора  на  крупные  суммы.  Краткосрочными  кредитами  банка  данное  предприятие  не  пользуется.

К  таблице  построены  графики,  на  которых  видны  изменения,  произошедшие  в  пассивах  за  3  года. 

На  данном  графике  (рисунок  10)  видны  изменения,  произошедшие  в  показателях  рыночной  устойчивости.

Рисунок  11.  Анализ  структуры  пассива  баланса

Рисунок  12.  Группировка  активов  по  степени  ликвидности

Группировка  необходима  для  определения  платежеспособности  предприятия:  А1  —  наиболее  ликвидные  активы;  А2  —  быстро  реализуемые  активы;  А3  —  медленно  реализуемые  активы;  А4  —  труднореализуемые.  На  графике  видны  изменения  по  группам  актива,  прослеживается  динамика  роста  по  группе  А1,  и  большой  рост  произошел  по  группе  А2.

Рисунок  13.  Диаграмма  анализ  структуры  пассива  баланса

Рисунок  14.  Удельный  вес  активов  по  степени  ликвидности

К  данной  таблице  построен  график:

Рисунок  15.  Удельный  вес  активов

Рисунок  16.  Удельный  вес  активов

Рисунок  17.  Группировка  пассивов  по  срочности  погашения

Рисунок  18.  Группировка  пассивов  по  срочности

На  графике  также  можно  проследить  динамику  роста  группы  П1  и  увидеть  что  группа  П2  отсутствует.

Рисунок  19.  Расчет  ликвидности

Рисунок  20.  Расчет  ликвидности

В  таблице  имеется  информация  о  нормах  этих  соотношений,  которые  соответствуют  нормальной  платежеспособности  предприятия.По  данной  таблице  видно,  что  нормативу  соответствуют  только  соотношения  по  2  и  3  группе  активов  и  пассивов.Для  расчета  нормативов  я  применяла  следующие  формулы:

·     =ЕСЛИ(C7>=H7;"А1  ≥  П1";"А1  <  П1")

·     =ЕСЛИ(C7>=H7;"Норма";"  ")

Для  более  детального  анализа  платежеспособности  на  данный  момент  и  на  перспективу  рассчитаем  коэффициент  ликвидности.  Коэффициент  ликвидности  определяется  отношением  денежных  средств  и  краткосрочных  финансовых  вложений  ко  всей  сумме  краткосрочных  долгов  предприятия.  Он  показывает,  какая  часть  краткосрочных  обязательств  может  быть  погашена  за  счет  имеющейся  денежной  наличности.  =ЕСЛИ(C11>=0,25;"K1  ≥  0,25";"K1<  0,25").  Норматив  составляет  K1  ≥  0,25,  предприятие  в  данный  момент  имеет  значение  этого  показателя  0,143,  но  имеется  тенденция  к  росту.  При  расчете  коэффициента  быстрой  ликвидности  удовлетворяется  обычное  соотношение  K2  ≥  0,7  –1.  В  таблице  видно,  что  норматив  не  выполняется,  но  на  ближайшую  перспективу  предприятие  имеет  возможность  заплатить  по  своим  обязательствам.  =ЕСЛИ(И(C12>=0,7;C12<=1);"0,7≤K2  ≤  1";"K2  <  0,7  или  K2>  1").  Коэффициент  текущей  ликвидности  -  отношение  всей  суммы  оборотных  активов  к  общей  сумме  краткосрочных  обязательств.  Он  показывает  степень  покрытия  краткосрочных  обязательств  оборотными  активами.  =ЕСЛИ(C13>2;"K3>  2";"K3<  2").  В  таблице  видно,  что  нормативу  коэффициент  соответствует,  а  это  означает,  что  на  более  далекую  перспективу  предприятие  полностью  платежеспособно.  В  данной  таблице  (рисунок  20)  машина  автоматически  показывает  норму.  Для  этого  мы  использовали  формулу:  =ЕСЛИ(C13>2;"Норма";"").

Проведенный  анализ  платежеспособности  строительной  компании  МОСТ  показал,  что  данное  предприятие,  несмотря  на  некоторые  затруднения  и  увеличение  коэффициента  финансового  риска,  имеет  хорошую  перспективу  по  платежеспособности,  то  есть  сможет  расплатиться  по  всем  своим  обязательствам,  так  как  виден  рост  объемов  производства,  и  услуги  предприятия  востребованы  на  рынке  строительства.

Мои  разработки  позволяют  использовать  данные  автоматизированной  таблицы  на  любом  предприятии  для  того,  чтобы  точно,  быстро  и  безошибочно  отслеживать  состояние  платежеспособности  предприятия,  а  это  очень  важно  в  рыночных  условиях.

Список  литературы:

1.Абрютина  Н.С.  «Анализ  финансово-экономической  деятельности  предприятия».  —  М.:  «Дело  и  сервис»,  2010  г. 

2.Баканов  М.И.  «Экономический  анализ  в  торговле».  —  М.:  «Финансы  и  статистика»,  2010  г.

3.Бочаров  В.В.  «Финансовый  анализ»  —  СПб.:  «Питер»,  2010  г. 

4.Ермолович  Л.Л.,  Сивчик  Л.Г.  «Анализ  хозяйственной  деятельности  предприятия»  —  М.:  Экоперспектива,  2011  г.

5.Ковалев  А.И.,  Привалов  В.П.  «Анализ  финансового  состояния  предприятия».  —  М.:  «Центр  экономики  и  маркетинга»,  2009  г. 

6.Пикуза  В.В.  Экономические  и  финансовые  расчеты  в  Excel.  Самоучитель  /  В.В.  Пикуза,  А.Н.  Гаращенко.  СПб.:  Питер,  2010.  —  397  с.:  ил.

7.Рудаков  А.В.  Технология  разработки  программных  продуктов:  учебник  для  студ.  сред.  проф.  образования  /  А.В.  Рудаков.  —  7-е  изд.,  стер.  —  М.:  Издательский  центр  «Академия»,  2012.  —  208  с.